Исправить курсовую: Организация, оформление и учет лизинговых операций в кредитных организациях

Риск неплатежа – это риск неполучения или получения не в полном объеме лизинговых платежей, которые включают в себя сумму кредита, ранее полученного на приобретение необходимого имущества, проценты за пользованием кредитом, таможенные пошлины, налоги, комиссию лизинговой компании, расходы по страхованию оборудования. Данный вид риска приводит к появлению просроченной кредиторской задолженности и убыткам лизинговых компаний. В целях минимизации вероятности возникновения данного вида риска финансово-кредитные учреждения используется залог оборудования, ликвидных ценных бумаг, которые в дальнейшем могут быть реализованы при невыполнении должником своих обязательств, а также получение гарантий и поручительств солидных компаний.
Валютный риск заключается в возможности возникновения денежных потерь лизинговой компании в результате колебания валютных курсов. Для минимизации вероятности возникновения валютного риска:
— используют устойчивую валюту, как средство расчетов;
— хеджирование, т.е. страхование с помощью валютных свопов.
Процентный вид финансового риска выражается в риске изменения процентных ставок. Данный риск особенно высок в случаях, когда банк пытается получить спекулятивную прибыль на процентных ставках. Для минимизации процентного риска, финансово-кредитные учреждения и лизинговые компании используют следующие способы управления:
— прописывают в кредитном, лизинговом договоре условия в случае изменения процентных ставок;
— используют фьючерсы;
— используют опционы;
— проведение операций своп с процентами.
Риск, связанный с мобилизацией капитала, проявляется на фоне ухудшении финансовой обстановки на рынке, высоким уровнем инфляции, в период экономических и финансовых кризисов. Привлечение кредитных ресурсов сопряжено с различными проблемами, которые появляются по следующим причинам:
— ухудшением финансового положения предприятий;
— при нехватке финансовых ресурсов у коммерческих банков;
— при недостатке собственных оборотных средств у предприятий;
— при росте кредиторской задолженности;
— при общем спаде производства продукции.
Кредитный вид риска выражается в риске невыполнения заемщиком условий договора, а именно несвоевременная или неуплата оплата основной суммы долга и процентов по нему. Для минимизации данного вида финансового риска необходимо проведение:
— анализа финансово-экономического состояния заемщика;
— изучение объема реализованной готовой продукции;
— занимаемое положение заемщика в отрасли;
— уровень конкурентоспособности заемщика;
— объем кредиторской, дебиторской задолженности, их оборачиваемость;
— денежные потоки заемщика, анализ движения денежных средств по счетам;
— проверка кредитной истории заемщика;
— анализ бизнес-плана развития заемщика на ближайший период.
Большинство лизинговых операций являются обеспеченными, где в качестве обеспечения выступают произведенная продукция, оборудование или ценные бумаги.
Технологический риск, как подвид рисков, связанных с эксплуатацией объекта лизинговой сделки, возникает при обнаружении брака и неисправности технологического оборудования, а также несоответствия тем требованиям, которые предъявляет лизингополучатель.
Функциональный риск связан с бесперебойной работой оборудования, когда оборудование эксплуатируется без перерывов и остановок, а также убытками, которые возникают при сбоях в выпуске продукции. Лизингодатель в данном случае может понести убытки из-за некачественной продукции, простоев в работе оборудования, при условии, что лизингополучатель выплачивает лизинговые платежи из выручки от продажи товаров, услуг.
Риск морального износа оборудования возникает при работе с высоко технологичным и наукоемким оборудованием. В данном случае лизингополучатель несет убытки из-за обязательств перед лизингодателем погашать задолженность по устаревшему оборудованию.
Маркетинговый риск – это вид делового риска, который заключается в риске не найти лизингополучателя на все имеющееся оборудование.
Риск ускоренного морального старения объекта лизинговой сделки, т.е. при появлении на рынке более совершенного аналога объекта лизинговой сделки лизингополучатель стремится к замене устаревшего оборудования и досрочному расторжению лизингового договора либо заключению контракта по форме возобновляемого лизинга.
Ценовой риск – это риск потенциальной потери части или полной прибыли, из-за изменения цены объекта лизинговой сделки в течение срока действия договора лизинга. Лизингодатель может потерять потенциальную прибыль в случае повышения цен на объекты лизинговых сделок, которые были заключены по старым ценам.
Имущественные виды деловых рисков можно классифицировать на:
— техногенные риски, которые могут возникнуть при пожарах, взрывах, радиоактивных загрязнениях и т.д.;
— риски, возникающие вследствие стихийных бедствий;
— риски, связанные с неправомерными действиями третьих лиц — кража, грабеж, вандализм и т.д.
Политический вид систематических рисков связан с изменением политической ситуации, в результате чего финансовые потери несут все участники лизинговых сделок. Политический риск может возникнуть в результате:
— военных действий;
— революций;
— неустойчивости политического режима;
— запретов проведение платежей за рубеж;
— введения эмбарго;
— национализации экономики;
— изменения направления государственной экономической политики;
— геополитической напряженности и т.п.
Юридические риски сопряжены с потерями, которые возникают в результате изменения норм действующего законодательства в области регулирования лизинговых операций, а также основных законов и кодексов РФ.
Помимо рассмотренных выше рисков, присущих лизинговым операциям в кредитных учреждениях необходимо уделять внимание анализу рисков, которые могут возникнуть на этапе заключения договоров лизинга. К таким рискам можно отнести риски связанные с:
— выбором предмета лизинга;
— поставщиками предмета лизинга;
— снижением или полной утратой лизингополучателем платежеспособности в период исполнения договоров;
— ликвидностью предмета лизинга, предметов обеспечения лизинговых сделок;
— формированием портфеля договоров лизинговой компании.
В финансово-кредитных учреждениях при проведении лизинговых операций необходимо принимать меры, направленные на минимизацию рисков. В настоящее время особой популярностью пользуются следующие меры:
— залог;
— гарантии и поручительства банков, крупных компаний;
— страхование;
— гарантии поставщиков;
— форвардные и фьючерсные контракты;
— операции с векселями и т.п.
Итак, при проведении лизинговых операций финансово-кредитные учреждения сталкиваются с различными видами рисков, которые классифицируются на финансовые, деловые, систематические и риски, связанные с эксплуатацией объекта лизинговой сделки. Любой вид риска может нанести серьезные последствия, которые в дальнейшем отражаются на репутации, финансовом положении учреждения. В связи с чем, необходимо проводить тщательный анализ заемщиков, принимать меры, направленные на минимизацию рисков и их предотвращение.