Финансовый анализ товарных рисков в российской экономике

Систематизация взглядов основных исследователей теории рисков позволяет нам сформировать трактовка риска как субъективно-объективной категории, которая характеризует ситуацию, связанную с вероятностью возникновения непредвиденных результатов как отрицательных, так и положительных, в результате принятых решений субъектом рынка.
Сейчас в исследованиях существует несколько концепций риска:
опасность или угроза;
неопределенность;
возможность.
Во-первых, риски являются неотъемлемой составляющей деятельности человека и их часто ассоциируют с опасностью или потерей вследствие неблагоприятной ситуации. Концепция риска как неопределенности заключается в том, что теоретически существует большое количество возможных результатов развития событий от принятых решений, которые вызваны неуверенностью и невозможностью получения ожидаемых результатов от реализации поставленных целей. Концепция риска как возможности основана на взаимосвязи между риском и доходностью. [2, с. 321].
В современной экономической деятельности рисков избежать невозможно в силу объективно-субъективный характер. Риски достаточно весомо влияют на все сферы хозяйственной деятельности участников рыночных отношений. Неизбежный риск и на биржевом рынке. В общем биржевая деятельность характеризуется большей рискованностью по сравнению с другими видами экономической активности. Ведь биржевой рынок принято рассматривать как организованный рынок аккумуляции большого количества рисков.
Многогранность экономической сущности рисков способствует наличию различных взглядов и подходов к классификации рисков, которые встречаются в научных трудах: [11, c.33].
Обобщение вышеуказанных взглядов на классификацию рисков позволило нам их систематизировать и навести общее разделение рисков по уровням влияния. Данный подход по классификации рисков на макро-, мезо – и микро-уровнях нашел свое отражение в трудах Цай Т. Н., Грабового П. Г. [20, c.350], Лысюк А. П., Шаповал С. С., Свинарева Ю. Н. [7, c.55].
На макроуровне риски включают в себя:
экономические;
социально-политические;
фискально-монетарные.
К группе рисков мезоуровня относятся:
промышленные;
аграрные;
сферы обслуживания.
Эта группа рисков отражает изменения факторов по отраслевому назначению, а также уровень стабильности по сравнению к экономике страны. Кроме того, важное внимание обращается на жизненные циклы отраслей и внутриотраслевая конкурентная среда [10, с. 199].
На микроуровне риски делятся на предпринимательские и инвестиционные. Классификация предпринимательских рисков включает в себя финансовые и коммерческие. Коммерческие риски, в свою очередь можно классифицировать на: маркетинговые; деловые.
Финансовые риски включают:
валютные;
кредитные;
процентные;
рыночные.
Следовательно, в современных условиях функционирования экономической системы риски требуют постоянного исследования и совершенствования методов их оценки и управления. Современными механизмами управления финансовых рисков в мировой практике есть практика хеджирования на биржевом рынке. Учитывая то, что глобализационные процессы только усиливают ценовую волатильность на мировых товарных рынках именно внедрение в отечественную практику использования биржевых деривативов на основные виды товаров позволит минимизировать ценовые риски в хозяйственной деятельности субъектов товарных рынков.